华夏基金杨宇：新能源车行业迎来成本受压最大时刻，也是最佳布局时刻！

节后新材料车相关海沟再次成为市场关注焦点，新材料车海沟不足之处入股机会如何？华夏新材料三阳基金老板、华夏基金入股研究部新材料&电力公司研究主任杨宇在其大大更新观点当中表示2022年1-4月，市场经历了一波逐年回调，市场对于零售业更长期景气度的担忧大大，情绪悲观，当他执着更长期因素不因素战略规划走势，新材料车的长期演算不变。

杨宇归纳到：5一月以来，“六和新势力”交付数据恢复显着，从新增订单来看，主要车企(如康普顿、比亚迪(002594)、理想等)都不太可能恢复到而政府前的低水平。直接影响仍有约10-20%的百货公司受到霍乱因素暂不会但会营业，锂电池景气度保持较颇高低水平。进入6月， 各地陆续年初全部都是面性复工复产，新材料车作为大多政府疫后刺激社会发展的关键性抓手，陆续出台了新材料车的购置减免政策，目前已遮盖新材料车销售量占比55%-60%的地区，且新材料车下乡也在积极推进，届时月底锂电池传统产业(尤其是锂电池传统产业)的景气度会更加庞大。

锂价总体，杨宇表示不排除由于月底零售业的颇高景气导致的持续震荡走颇高，但是从战略规划的点来看，锂价目前已是颇当权，将来回落至10万元/吨是大权重的事件。目前就是新材料车零售业费用压力最主要的时候，也是布局新材料车海沟的最佳时刻。锂价的暴涨，一总体因为供需关系紧张，另一总体也是因为其散单额度机制、市场过度囤货决定的。根据其调研，今年动力电池三阳公司的供应链瓶颈不在于碳酸锂，而在于反之亦然！他表示会密切关系藏身处，力争把握机会。

太阳能电池总体，杨宇出乎意料太阳能电池当中更长期的表现。今年太阳能电池在供需两端受到霍乱的因素都更小：供给端，传统产业更长，全部都是传统产业不至少10个环节；供给端，月份受俄乌冲突、欧洲灾难的因素，海外额外供给扩张显着。整体来看，我们认为今年太阳能电池零售业整体的供给确定性很颇高，所以我们也顺利完成了阶段性的适当可用。但是战略规划来看，太阳能电池零售业仍有部分情况需要进一步藏身处，所以我们将来入股的重点，还是在汽车电动简化和智能简化传统产业上。

展望将来，杨宇表示坚决出乎意料汽车电动简化、智能简化海沟在月底的行情，是具有长演算的正位增长海沟。 得益于霍乱因素修复和国家、大多、车企的极快的刺激政策，届时汽车零售业(燃油车+锂电池) 在今年月底基本面会更加极快。发散相关标的作价都受制于历史极低位置，新材料车海沟入股价位显着。